Zákon, ktorým sa mení a dopĺňa zákon č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách a o zmene a doplnení niektorých zákonov (zákon o cenných papieroch) v znení neskorších predpisov a o zmene a doplnení niektorých zákonov

Zákon č. 209/2007 Z. z.

Sledovať zmeny
Panel nástrojov

Zákon, ktorým sa mení a dopĺňa zákon č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách a o zmene a doplnení niektorých zákonov (zákon o cenných papieroch) v znení neskorších predpisov a o zmene a doplnení niektorých zákonov

Zákon č. 209/2007 Z. z.

§ 71n – Zoznam konfliktov záujmov pri investíciách

Trvalý odkaz
Jednoducho

Obchodník musí viesť a aktualizovať záznamy o každej investičnej službe alebo činnosti, pri ktorej došlo k vzniku konfliktu záujmov so značným rizikom poškodenia záujmov klientov, alebo k takémuto vzniku mohlo dôjsť.

Originál

Obchodník s cennými papiermi je povinný viesť a pravidelne aktualizovať záznamy o investičnej službe, investičnej činnosti alebo vedľajšej službe vykonávanej ním samotným alebo v jeho mene, v rámci ktorej došlo k vzniku konfliktu záujmov, ktorý znamenal značné riziko poškodenia záujmov jedného alebo viacerých klientov, alebo k takému vzniku konfliktu záujmov mohlo dôjsť v prípade takejto služby alebo činnosti, ktorej poskytovanie prebieha.

§ 71o – Pravidlá pre investičný prieskum

Trvalý odkaz
Jednoducho
(1)
Obchodník, ktorý vykonáva alebo zabezpečuje investičný prieskum určený na šírenie medzi klientmi alebo verejnosťou, musí dodržiavať opatrenia podľa § 71m ods. 3 vo vzťahu k finančným analytikom a iným osobám, ktorých záujmy môžu byť v konflikte s adresátmi prieskumu. Musí prijať opatrenia, aby:
a)
finanční analytici a iné osoby nevykonávali osobné obchody s nástrojmi, ktorých sa prieskum týka (ani súvisiacimi nástrojmi), ak majú vedomosť o čase alebo obsahu prieskumu, ktorá nie je verejná, do času, kým adresáti prieskumu nemali možnosť konať podľa nich; to neplatí pre tvorcov trhu alebo nevyžiadaný pokyn klienta,
b)
v iných prípadoch finanční analytici nevykonávali osobné obchody v rozpore s aktuálnymi odporúčaniami; to neplatí vo výnimočných prípadoch so súhlasom právneho oddelenia alebo funkcie dodržiavania,
c)
obchodník, finanční analytici ani iné osoby neprijímali prospech od osôb s osobným záujmom na predmete prieskumu,
d)
nikto nesľuboval emitentom priaznivé výsledky prieskumu,
e)
emitenti ani iné osoby neposudzovali návrh prieskumu pred šírením na účely overovania správnosti tvrdení, ak návrh obsahuje odporúčanie alebo cieľovú cenu; to neplatí pre overovanie súladu s právnymi predpismi.
(2)
Investičný prieskum je výskum alebo informácia podľa § 132e, ak:
a)
je označený alebo prezentovaný ako objektívne alebo nezávislé vysvetlenie skutočností v odporúčaní,
b)
odporúčanie nepredstavuje investičné poradenstvo poskytnuté klientovi.
(3)
Súvisiaci finančný nástroj je nástroj, ktorého cenu bezprostredne ovplyvňujú cenové pohyby nástroja, na ktorý sa prieskum vzťahuje (vrátane derivátu). Finančný analytik je príslušná osoba, ktorá vypracúva vecný obsah prieskumu.
(4)
Ustanovenia odseku 1 sa nevzťahujú na obchodníka, ktorý šíri prieskum vypracovaný inou osobou, ak:
a)
vypracovateľ prieskumu nie je členom skupiny obchodníka,
b)
obchodník významne nemení odporúčania v prieskume,
c)
obchodník neprezentuje prieskum ako vlastný,
d)
obchodník overil, že vypracovateľ prieskumu podlieha rovnakým požiadavkám ako tento zákon, alebo že zaviedol postupy určujúce takéto požiadavky.
(5)
Investičné odporúčanie (§ 132e), ktoré nespĺňa podmienky podľa odseku 1, sa považuje za marketingové oznámenie. Obchodník musí zabezpečiť, aby bolo ako také jednoznačne identifikované a obsahovalo upozornenie, že nebolo pripravené podľa predpisov upravujúcich nezávislosť investičného prieskumu a nevzťahuje sa naň zákaz obchodovania pred rozšírením; pri ústnom odporúčaní sa uvedie vyhlásenie v rovnakom zmysle.
Originál
(1)
Obchodník s cennými papiermi, ktorý vykonáva alebo zabezpečuje vykonávanie investičného prieskumu určeného na jeho šírenie alebo potenciálne šírenie medzi jeho klientmi alebo verejnosťou, je povinný zabezpečiť samostatne alebo v rámci svojej zodpovednosti člena skupiny dodržiavanie opatrení podľa § 71m ods. 3 vo vzťahu k finančným analytikom, ktorí sa podieľajú na investičnom prieskume, a iným príslušným osobám, ktorých zodpovednosti alebo obchodné záujmy môžu byť v konflikte záujmov s osobami, medzi ktorými je investičný prieskum šírený. Tento obchodník s cennými papiermi je tiež povinný prijať opatrenia potrebné na zabezpečenie toho, aby
a)
finanční analytici a iné príslušné osoby nevykonávali osobné obchody alebo neobchodovali na účet inej osoby, vrátane obchodníka s cennými papiermi, s finančnými nástrojmi, ktorých sa týka investičný prieskum, ani so súvisiacimi finančnými nástrojmi, ak tento finančný analytik alebo iná príslušná osoba má vedomosť o pravdepodobnom časovom rámci alebo obsahu daného investičného prieskumu a táto vedomosť nie je verejne dostupná a nemožno ju jednoducho vyvodiť z verejne dostupných informácií, do času, až kým adresáti investičného prieskumu nemali dostupnú možnosť konať podľa nich; to neplatí, ak konajú v dobrej viere ako tvorcovia trhu v rámci bežného výkonu činnosti tvorcu trhu alebo ak vykonávajú nevyžiadaný pokyn klienta,
b)
v prípadoch, ktoré neupravuje písmeno a), finanční analytici a iné príslušné osoby podieľajúce sa na investičnom prieskume nevykonávali osobné obchody s finančnými nástrojmi, ktorých sa týka investičný prieskum, ani so súvisiacimi finančnými nástrojmi v rozpore s aktuálnymi odporúčaniami; to neplatí, ak vo výnimočnom prípade udelil predchádzajúci súhlas s takým osobným obchodom člen právneho oddelenia obchodníka s cennými papiermi alebo zamestnanec zodpovedný za výkon funkcie dodržiavania,
c)
obchodník s cennými papiermi, finanční analytici a iné príslušné osoby podieľajúce sa na investičnom prieskume nemohli prijímať akýkoľvek majetkový alebo iný prospech od osôb, ktoré majú osobný záujem na predmete investičného prieskumu,
d)
obchodník s cennými papiermi, finanční analytici ani iné príslušné osoby podieľajúce sa na investičnom prieskume nesľubovali emitentom priaznivé výsledky prieskumu,
e)
emitenti, príslušné osoby, ktoré nie sú finančnými analytikmi, a iné osoby nemohli pred šírením investičného prieskumu posudzovať návrh investičného prieskumu na účely overovania správnosti konkrétnych tvrdení v tomto prieskume ani na iné účely, ak návrh obsahuje odporúčanie alebo cieľovú cenu; to neplatí v prípade overovania súladu s povinnosťami vyplývajúcimi zo všeobecne záväzných právnych predpisov pre obchodníka s cennými papiermi.
(2)
Na účely odseku 1 sa investičným prieskumom rozumie výskum alebo informácie podľa § 132e, ktoré spĺňajú tieto podmienky:
a)
sú označené alebo opísané ako investičný prieskum alebo podobným spôsobom alebo sú inak prezentované ako objektívne alebo nezávislé vysvetlenie skutočností obsiahnutých v odporúčaní,
b)
odporúčanie nepredstavuje poskytnutie investičného poradenstva na účely tohto zákona poskytnuté klientovi obchodníkom s cennými papiermi.
(3)
Na účely odseku 1 sa súvisiacim finančným nástrojom rozumie finančný nástroj, ktorého cenu bezprostredne ovplyvňujú cenové pohyby iného finančného nástroja, na ktorý sa vzťahuje investičný prieskum, vrátane derivátu tohto iného finančného nástroja. Finančným analytikom sa rozumie príslušná osoba vo vzťahu k obchodníkovi s cennými papiermi, ktorá vypracúva vecný obsah investičného prieskumu.
(4)
Ustanovenia odseku 1 sa nevzťahujú na obchodníka s cennými papiermi, ktorý medzi verejnosťou alebo klientmi šíri investičný prieskum vypracovaný inou osobou, ak
a)
osoba, ktorá vypracúva investičný prieskum, nie je členom skupiny, do ktorej patrí obchodník s cennými papiermi,
b)
obchodník s cennými papiermi nemení významným spôsobom odporúčania v investičnom prieskume,
c)
obchodník s cennými papiermi neprezentuje investičný prieskum ako prieskum, ktorý sám vypracoval,
d)
obchodník s cennými papiermi overil, že v súvislosti s vypracovaním tohto prieskumu podlieha osoba, ktorá vypracovala tento prieskum, rovnakým požiadavkám, ako sú požiadavky podľa tohto zákona, alebo že zaviedol postupy určujúce takéto požiadavky.
(5)
Investičné odporúčanie (§ 132e) týkajúce sa finančných nástrojov, ktoré nespĺňa podmienky podľa odseku 1, sa považuje na účely tohto zákona za marketingové oznámenie. Obchodník s cennými papiermi, ktorý vypracúva alebo šíri investičné odporúčanie, je povinný zabezpečiť, že toto odporúčanie je ako také jednoznačne identifikované. Obchodník s cennými papiermi je tiež povinný zabezpečiť, že takéto odporúčanie obsahuje jasné a zreteľné upozornenie, že nebolo pripravené podľa všeobecne záväzných právnych predpisov upravujúcich nezávislosť investičného prieskumu a že sa naň nevzťahuje zákaz obchodovania pred jeho rozšírením; v prípade ústneho odporúčania sa uvedie vyhlásenie v rovnakom zmysle.“.

§ 73b – Povinnosti obchodníka s cennými papiermi

Trvalý odkaz
Jednoducho
(1)
Obchodník musí pri poskytovaní investičných služieb konať v súlade so zásadami poctivého obchodného styku, s odbornou starostlivosťou a v záujme klientov. Musí vykonávať činnosť tak, aby nenarúšal bezpečnosť finančného systému a nesmie manipulovať kurzy cenných papierov.
(2)
Za konanie v rozpore s odsekom 1 sa považuje aj to, ak obchodník v súvislosti s investičnou službou hradí alebo prijíma poplatok, províziu alebo nepeňažné plnenie, s výnimkou:
a)
poplatku, provízie alebo plnenia hradeného klientom alebo poskytnutého klientovi (alebo osobou konajúcou na jeho účet),
b)
poplatku, provízie alebo plnenia hradeného inou osobou (alebo osobou konajúcou v jej mene), ak:
1.
pred poskytnutím služby je klient jednoznačne a zrozumiteľne informovaný o existencii, povahe a výške (alebo metóde výpočtu) takéhoto poplatku či plnenia,
2.
uhradenie poplatku alebo poskytnutie plnenia zvyšuje kvalitu služby pre klienta a nebráni plneniu povinnosti konať v záujme klienta,
c)
primeraného poplatku, ktorý je potrebný na poskytnutie investičnej služby (napr. poplatok za úschovu, vyrovnanie obchodu, burze, orgánu dohľadu alebo súdny poplatok) a ktorý nemôže viesť k rozporu s povinnosťou konať v súlade s odsekom 1.
(3)
Obchodník môže na účely odseku 2 písm. b) prvého bodu poskytnúť klientovi hlavné podmienky dohody o poplatkoch v súhrnnej forme, ak mu zároveň umožní získať podrobnejšie informácie na žiadosť. Národná banka Slovenska môže toto oprávnenie pozastaviť alebo zrušiť, ak obchodník nevyhovie žiadosti klienta o podrobnejšiu informáciu.
Originál
(1)
Obchodník s cennými papiermi je povinný konať pri poskytovaní investičných služieb alebo vedľajších služieb a vykonávaní investičných činností v súlade so zásadami poctivého obchodného styku s odbornou starostlivosťou v záujme svojich klientov. Obchodník s cennými papiermi je povinný vykonávať svoju činnosť tak, aby nedochádzalo k narušeniu bezpečnosti finančného systému, a nesmie vykonávať žiadne činnosti smerujúce k manipulácii kurzov cenných papierov.
(2)
Za konanie obchodníka s cennými papiermi, ktoré je v rozpore s odsekom 1, sa považuje aj to, ak obchodník s cennými papiermi v súvislosti s poskytovaním investičnej služby alebo vedľajšej služby klientovi hradí alebo prijíma poplatok alebo províziu, alebo poskytuje alebo prijíma nepeňažné plnenie s výnimkou
a)
poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného klientom alebo poskytnutých klientovi alebo poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného osobou alebo poskytnutých osobe konajúcej na účet klienta,
b)
poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného inou osobou alebo poskytnutého inej osobe alebo poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného osobou alebo poskytnutého osobe konajúcej v mene tejto inej osoby, ak sú splnené tieto podmienky:
1.
pred poskytnutím príslušnej investičnej služby alebo vedľajšej služby musí byť klient jednoznačne, vyčerpávajúcim, presným a zrozumiteľným spôsobom informovaný o existencii, povahe a výške poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia alebo v prípadoch, keď ich výšku nemožno zistiť, o metóde jej výpočtu,
2.
uhradenie poplatku, provízie alebo poskytnutie nepeňažného plnenia musí zvýšiť kvalitu príslušnej služby pre klienta a nesmie brániť plneniu povinnosti obchodníka s cennými papiermi konať v záujme klienta,
c)
primeraného poplatku, ktorý umožní alebo je potrebný na poskytnutie investičných služieb, najmä poplatku za úschovu, poplatku za vyrovnanie obchodu, poplatku organizátorom regulovaného trhu, poplatku orgánu dohľadu alebo správneho poplatku alebo súdneho poplatku, a ktorý svojím charakterom nemôže viesť k rozporu s povinnosťami obchodníka s cennými papiermi konať v súlade s odsekom 1.
(3)
Obchodník s cennými papiermi je oprávnený na účely odseku 2 písm. b) prvého bodu poskytnúť klientovi hlavné podmienky dohody týkajúcej sa poplatkov, provízie alebo nepeňažného plnenia v súhrnnej forme, ak súčasne umožní klientovi získať podrobnejšie informácie na základe jeho žiadosti; Národná banka Slovenska je oprávnená pozastaviť alebo zrušiť toto oprávnenie, ak zistí, že obchodník s cennými papiermi nevyhovel žiadosti klienta o získanie podrobnejšej informácie.

§ 73c – Pravidlá pre reklamu a informácie

Trvalý odkaz
Jednoducho
(1)
Všetky informácie (vrátane marketingových oznámení) adresované klientom musia byť jednoznačné, prehľadné a nezavádzajúce. Marketingové oznámenie musí byť identifikovateľné.
(2)
Informácie pre neprofesionálnych klientov musia obsahovať obchodné meno obchodníka a:
a)
musia byť presné a nesmú zdôrazňovať potenciálne výhody bez toho, aby zároveň výrazne nepoukázali na súvisiace riziká,
b)
musia byť predkladané tak, aby im porozumel priemerný člen cieľovej skupiny,
c)
nesmú zastierať dôležité skutočnosti, vyhlásenia alebo varovania ani znižovať ich význam.
(3)
Ak informácie porovnávajú služby, finančné nástroje alebo osoby poskytujúce služby, musia byť splnené podmienky:
a)
porovnanie musí mať význam a byť predkladané čestne a vyvážene,
b)
musia byť uvedené zdroje informácií,
c)
musia byť uvedené podstatné fakty a predpoklady.
(4)
Ak informácie obsahujú údaje o výkonnosti v minulosti:
a)
nesmú byť hlavným prvkom oznámenia,
b)
musia obsahovať údaje pokrývajúce obdobie predchádzajúcich piatich rokov (alebo dlhšie, prípadne celé obdobie, ak je kratšie než päť rokov), založené na celých 12-mesačných obdobiach,
c)
musia byť jasne uvedené referenčné obdobia a zdroj údajov,
d)
musia obsahovať zreteľné upozornenie, že výkonnosť v minulosti nie je spoľahlivým ukazovateľom budúcej výkonnosti,
e)
ak údaje vychádzajú z inej meny, ako je mena štátu, kde má klient pobyt, musí byť táto mena uvedená spolu s upozornením, že výnosy sa môžu zmeniť v dôsledku menových výkyvov,
f)
ak sú údaje založené na hrubej výkonnosti (vrátane provízií, poplatkov a iných nákladov), musí byť uvedené objasnenie vplyvu týchto nákladov.
(5)
Ak informácie obsahujú údaje o simulovanej výkonnosti v minulosti:
a)
musia vychádzať z údajov o skutočnej výkonnosti rovnakých finančných nástrojov alebo finančných indexov,
b)
musia spĺňať podmienky podľa odseku 4 písm. a) až c), e) a f),
c)
musia obsahovať výrazné upozornenie, že ide o simulovanú výkonnosť a nie je spoľahlivým ukazovateľom budúcej výkonnosti.
(6)
Ak informácie obsahujú predpovede budúcej výkonnosti:
a)
nesmú byť založené na simulovanej výkonnosti v minulosti,
b)
musia vychádzať z racionálnych predpokladov podporených objektívnymi údajmi,
c)
ak sú založené na hrubej výkonnosti, musí byť uvedené objasnenie vplyvu provízií, poplatkov a nákladov,
d)
musia obsahovať výrazné upozornenie, že predpovede nie sú spoľahlivým ukazovateľom budúcej výkonnosti.
(7)
Ak sa informácie odvolávajú na daňový režim, musí byť výrazne uvedené, že závisí od individuálnej situácie klienta a môže sa zmeniť.
(8)
V informáciách sa nesmie používať názov Národná banka Slovenska ani iného orgánu tak, aby vytváral dojem, že tento orgán produkty alebo služby obchodníka podporil alebo schválil.
(9)
Informácie v marketingovom oznámení musia byť v súlade s ďalšími informáciami poskytovanými klientom.
(10)
Ak marketingové oznámenie obsahuje ponuku alebo výzvu na uzavretie zmluvy a určuje spôsob odpovede alebo obsahuje formulár, musí obsahovať príslušné informácie podľa § 73d.
(11)
Odsek 10 sa nepoužije, ak sa klient musí odvolať na iný dokument, ktorý tieto informácie obsahuje.
(12)
Národná banka Slovenska môže opatrením uverejneným v Zbierke zákonov určiť podrobnosti o tom, čo sa rozumie marketingovým oznámením podľa odsekov 1 až 11.
Originál
(1)
Všetky informácie vrátane marketingového oznámenia, ktoré adresuje obchodník s cennými papiermi klientom alebo potenciálnym klientom, musia byť jednoznačné, prehľadné a nezavádzajúce. Marketingové oznámenie musí byť identifikovateľné.
(2)
Ak sú informácie podľa odseku 1 adresované neprofesionálnym klientom alebo potenciálnym neprofesionálnym klientom, musia obsahovať obchodné meno obchodníka s cennými papiermi a
a)
musia byť presné a nesmú zdôrazňovať žiadne potenciálne výhody investičnej služby alebo finančného nástroja bez toho, aby zároveň priamo a výrazným spôsobom nepoukázali na akékoľvek súvisiace riziká,
b)
musia byť predkladané takým spôsobom, o ktorom možno predpokladať, že mu porozumie priemerný člen cieľovej skupiny, ktorej sú informácie podľa odseku 1 určené alebo ktorá bude ich pravdepodobným príjemcom,
c)
nesmú zastierať alebo znejasňovať dôležité skutočnosti, vyhlásenia alebo varovania a ani znižovať ich význam.
(3)
Ak informácie podľa odseku 1 adresované neprofesionálnym klientom alebo potenciálnym neprofesionálnym klientom porovnávajú investičné služby alebo vedľajšie služby, finančné nástroje alebo osoby poskytujúce investičné služby alebo vedľajšie služby, musia byť splnené tieto podmienky:
a)
porovnanie musí mať svoj význam a musí byť predkladané čestným a vyváženým spôsobom,
b)
musia byť uvedené zdroje informácií použitých pri porovnaní,
c)
musia byť uvedené podstatné fakty a predpoklady použité pri porovnaní.
(4)
Ak informácie podľa odseku 1 obsahujú údaje o výkonnosti finančného nástroja, finančného indexu alebo investičnej služby poskytnutej v minulosti, musia byť splnené tieto podmienky:
a)
tieto údaje nesmú byť hlavným prvkom oznámenia,
b)
informácie musia obsahovať primerané informácie o výkonnosti pokrývajúce obdobie predchádzajúcich piatich rokov, dlhšie obdobie podľa rozhodnutia obchodníka s cennými papiermi alebo za celé obdobie, v ktorom bol finančný nástroj predmetom ponuky, v prípade finančného indexu za obdobie od jeho vytvorenia a v prípade investičnej služby za obdobie jej poskytovania, ak toto obdobie bolo kratšie než päť rokov; informácia o výkonnosti musí v každom prípade vychádzať z celých 12 mesačných období,
c)
musia byť jasne uvedené referenčné obdobia a zdroj informácií,
d)
informácie musia obsahovať zreteľné upozornenie, že údaje sa týkajú minulosti a výkonnosť v minulosti nie je spoľahlivým ukazovateľom pre budúce výkonnosti,
e)
ak tieto údaje vychádzajú z hodnôt v inej mene, ako je mena členského štátu, v ktorom má neprofesionálny klient alebo potenciálny neprofesionálny klient trvalý pobyt, táto mena musí byť zreteľne uvedená spolu s upozornením, že výnosy sa môžu zvýšiť alebo znížiť v dôsledku menových výkyvov,
f)
ak sú tieto údaje založené na hrubej výkonnosti, musí byť uvedené objasnenie vplyvu provízií, poplatkov a iných nákladov; hrubou výkonnosťou sa rozumie výkonnosť vrátane provízií, poplatkov a iných nákladov.
(5)
Ak informácie podľa odseku 1 obsahujú alebo sa odvolávajú na údaje o simulovanej výkonnosti v minulosti, musia sa týkať finančného nástroja alebo finančného indexu a musia byť splnené tieto podmienky:
a)
simulovaná výkonnosť v minulosti musí vychádzať z údajov o skutočnej výkonnosti v minulosti jedného alebo viacerých finančných nástrojov alebo finančných indexov, ktoré sú rovnaké ako príslušný finančný nástroj alebo sú jeho podkladovým aktívom,
b)
vo vzťahu k údajom o skutočnej výkonnosti v minulosti podľa písmena a) musia byť splnené podmienky podľa odseku 4 písm. a) až c), e) a f),
c)
informácie musia obsahovať výrazné upozornenie, že údaje sa týkajú simulovanej výkonnosti v minulosti a že takáto výkonnosť nie je spoľahlivým ukazovateľom výkonnosti v budúcnosti.
(6)
Ak informácie podľa odseku 1 obsahujú predpovede o výkonnosti v budúcnosti, musia byť splnené tieto podmienky:
a)
informácie nesmú byť založené na simulovanej výkonnosti v minulosti a ani sa nesmú na ne odvolávať,
b)
musia vychádzať z racionálnych predpokladov podporených objektívnymi údajmi,
c)
ak sú tieto informácie založené na hrubej výkonnosti, musí byť uvedené objasnenie vplyvu provízií, poplatkov a iných nákladov,
d)
musia obsahovať výrazné upozornenie, že tieto predpovede nie sú spoľahlivým ukazovateľom výkonnosti v budúcnosti.
(7)
Ak sa informácie podľa odseku 1 odvolávajú na konkrétny daňový režim, musí v nich byť výrazne uvedené, že daňový režim závisí od individuálnej situácie klienta a v budúcnosti sa môže zmeniť.
(8)
V informáciách podľa odseku 1 sa nesmie používať názov Národná banka Slovenska ani názov žiadneho iného príslušného orgánu spôsobom, ktorý by vytváral dojem, že tento orgán podporil alebo schválil produkty alebo služby poskytované obchodníkom s cennými papiermi.
(9)
Informácie obsiahnuté v marketingovom oznámení musia byť v súlade s ďalšími informáciami, ktoré obchodník s cennými papiermi poskytuje klientom pri poskytovaní investičných služieb a vedľajších služieb.
(10)
Ak marketingové oznámenie obsahuje ponuku uzavrieť zmluvu týkajúcu sa finančného nástroja, investičnej služby alebo vedľajšej služby s osobou, ktorá odpovie na marketingové oznámenie, alebo obsahuje výzvu, aby osoba, ktorá odpovie na marketingové oznámenie, predložila ponuku uzavrieť zmluvu týkajúcu sa finančného nástroja, investičnej služby alebo vedľajšej služby, a súčasne toto marketingové oznámenie určuje spôsob odpovede alebo zahŕňa formulár na odpoveď, musí obsahovať príslušné informácie podľa § 73d vo vzťahu k tejto ponuke alebo výzve.
(11)
Ustanovenie odseku 10 sa nepoužije, ak sa potenciálny neprofesionálny klient, ktorý chce odpovedať na ponuku alebo výzvu obsiahnutú v marketingovom oznámení, musí odvolať na iný dokument alebo dokumenty, ktoré samostatne alebo vo vzájomnej kombinácii obsahujú tieto informácie.
(12)
Národná banka Slovenska môže ustanoviť opatrením, ktoré sa vyhlasuje uverejnením jeho úplného znenia v zbierke zákonov, podrobnosti o tom, čo sa rozumie marketingovým oznámením podľa odsekov 1 až 11.

§ 73d – Informácie pre klientov obchodníka

Trvalý odkaz
Jednoducho
(1)
Obchodník musí klientom poskytnúť zrozumiteľné informácie potrebné na pochopenie charakteru a rizík investičnej služby, ponúkaného finančného nástroja a na zodpovedné investičné rozhodnutia, a to informácie o:
a)
obchodníkovi a ním poskytovaných službách,
b)
finančných nástrojoch a navrhovaných stratégiách (vrátane poučení o rizikách a ochrane nástrojov alebo peňažných prostriedkov),
c)
mieste výkonu služby,
d)
nákladoch a súvisiacich poplatkoch.
(2)
Obchodník musí neprofesionálnemu klientovi v dostatočnom časovom predstihu pred viazanosťou zmluvou alebo pred poskytnutím služby poskytnúť:
a)
podmienky zmluvy,
b)
informácie podľa odseku 1 písm. a) týkajúce sa zmluvy alebo služieb.
(3)
Informácie podľa odsekov 1, 2 a 6 až 8 (neprofesionálny klient) alebo 6 a 7 (profesionálny klient) musia byť poskytnuté v dostatočnom predstihu pred poskytnutím služby na trvanlivom médiu alebo prostredníctvom internetovej stránky (§ 73v). Informácie môžu byť v štandardizovanej forme.
(4)
Poskytnutie informácií možno odložiť až do času viazanosti zmluvou alebo začatia poskytovania služby, ak:
a)
obchodník nemôže dodržať lehoty podľa odseku 3, pretože zmluva bola na žiadosť klienta uzatvorená prostredníctvom diaľkovej komunikácie, ktorá neumožňuje poskytnutie informácií,
b)
sa neuplatňuje osobitný zákon a obchodník postupuje vo vzťahu k neprofesionálnemu klientovi ako k spotrebiteľovi podľa osobitného predpisu.
(5)
Obchodník musí bezodkladne oznámiť klientovi každú významnú zmenu informácií poskytnutých podľa odseku 1. Oznámenie sa poskytuje na trvanlivom médiu, ak sa na ňom poskytli aj pôvodné informácie.
(6)
Obchodník musí informovať klienta, že účty, na ktorých sú vedené jeho nástroje alebo prostriedky, podliehajú právnym predpisom nečlenského štátu, a upozorniť, že práva klienta sa môžu odlišovať.
(7)
Obchodník musí informovať klienta o existencii a podmienkach
Originál
(1)
Obchodník s cennými papiermi je povinný poskytnúť klientom alebo potenciálnym klientom nasledujúce informácie v zrozumiteľnej forme, ktoré sú potrebné na to, aby mohli správne porozumieť charakteru a rizikám investičnej služby, konkrétnemu druhu ponúkaného finančného nástroja a následne zodpovedne prijať investičné rozhodnutia, a to informácie o
a)
obchodníkovi s cennými papiermi a ním poskytovaných službách,
b)
finančných nástrojoch a navrhovaných investičných stratégiách vrátane príslušných poučení a upozornení v súvislosti s rizikami spojenými s investíciami v týchto nástrojoch alebo s konkrétnymi investičnými stratégiami a ochrane finančných nástrojov alebo peňažných prostriedkov klienta,
c)
mieste výkonu služby,
d)
nákladoch a súvisiacich poplatkoch.
(2)
Obchodník s cennými papiermi je povinný poskytnúť neprofesionálnemu klientovi alebo potenciálnemu neprofesionálnemu klientovi v dostatočnom časovom predstihu pred tým, ako bude neprofesionálny klient alebo potenciálny neprofesionálny klient viazaný akoukoľvek zmluvou o poskytnutí investičných služieb alebo vedľajších služieb, alebo pred poskytnutím týchto služieb, podľa toho, ktorá situácia nastane skôr, tieto informácie:
a)
podmienky takejto zmluvy,
b)
informácie podľa odseku 1 písm. a), ktoré sa týkajú takejto zmluvy alebo týchto investičných služieb alebo vedľajších služieb.
(3)
Informácie podľa odsekov 1, 2 a 6 až 8 v prípade neprofesionálneho klienta alebo podľa odsekov 6 a 7 v prípade profesionálneho klienta musia byť poskytnuté v dostatočnom časovom predstihu pred poskytnutím príslušnej investičnej služby alebo vedľajšej služby na trvanlivom médiu alebo prostredníctvom internetovej stránky spĺňajúcej podmienky podľa § 73v. Informácie môžu byť poskytované aj v štandardizovanej forme.
(4)
Poskytnutie informácií môže byť odložené podľa odseku 2 až do času, keď bude tento klient viazaný zmluvou o poskytnutí investičných služieb alebo vedľajších služieb podľa odseku 1 až do začatia poskytovania služby a to v týchto prípadoch, ak
a)
obchodník s cennými papiermi nemôže dodržať lehoty podľa odseku 3, pretože zmluva bola na žiadosť klienta uzatvorená prostredníctvom prostriedkov diaľkovej komunikácie, ktoré neumožňujú poskytnutie informácie podľa odseku 1 alebo 2,
b)
sa neuplatňuje ustanovenie osobitného zákona, 58ha ) obchodník s cennými papiermi postupuje podľa ustanovenia osobitného zákona, 58ha ) vo vzťahu k neprofesionálnemu klientovi alebo potenciálnemu neprofesionálnemu klientovi ako keby bol tento klient alebo potenciálny klient spotrebiteľom a obchodník s cennými papiermi dodávateľom podľa osobitného predpisu. 58ha )
(5)
Obchodník s cennými papiermi je povinný bezodkladne oznámiť klientovi každú významnú zmenu informácií poskytnutých podľa odseku 1, ktorá sa týka investičnej služby alebo vedľajšej služby, ktorú klientovi poskytuje. Toto oznámenie sa poskytuje na trvanlivom médiu, ak sa na trvanlivom médiu poskytli informácie, ktorých sa oznámenie týka.
(6)
Obchodník s cennými papiermi je povinný informovať klienta alebo potenciálneho klienta o skutočnosti, že účty, na ktorých sú vedené finančné nástroje alebo peňažné prostriedky tohto klienta alebo potenciálneho klienta, podliehajú alebo budú podliehať právnym predpisom nečlenského štátu vrátane upozornenia, že práva tohto klienta alebo potenciálneho klienta spojené s týmito finančnými nástrojmi alebo peňažnými prostriedkami sa môžu z tohto dôvodu odlišovať.
(7)
Obchodník s cennými papiermi je povinný informovať klienta o existencii a podmienkach všetkých finančných zábezpek vo vzťahu k finančným nástrojom alebo peňažným prostriedkom klienta, ktoré obchodník s cennými papiermi má alebo môže mať, alebo o akomkoľvek práve na zápočet pohľadávky v súvislosti s týmito nástrojmi alebo peňažnými prostriedkami. Obchodník s cennými papiermi je tiež povinný informovať klienta o prípadnej skutočnosti, že osoba, u ktorej sú evidované finančné nástroje, môže mať záložné právo alebo iné zabezpečovacie právo na tieto finančné nástroje alebo peňažné prostriedky klienta, alebo právo na zápočet pohľadávky v súvislosti s týmito finančnými nástrojmi alebo peňažnými prostriedkami klienta.
(8)
Obchodník s cennými papiermi pred uzavretím obchodu spočívajúceho vo financovaní cenných papierov týkajúcom sa finančných nástrojov neprofesionálneho klienta alebo v inom použití týchto finančných nástrojov na svoj vlastný účet alebo účet iného klienta je povinný poskytnúť neprofesionálnemu klientovi na trvanlivom médiu a v dostatočnom časovom predstihu pred použitím týchto nástrojov prehľadné, úplné a presné informácie o povinnostiach a zodpovednostiach obchodníka s cennými papiermi v súvislosti s použitím týchto finančných nástrojov, vrátane podmienok vrátenia finančných nástrojov, a o rizikách, ktoré s nimi súvisia.
(9)
Obchodník s cennými papiermi je povinný pri poskytovaní investičnej služby riadenie portfólia vypracovať na základe investičných cieľov klienta a druhov finančných nástrojov v portfóliu klienta vhodnú metódu oceňovania a porovnávania, ktorá bude slúžiť ako orientácia pre klienta potrebná na to, aby klient, ktorému sa služba poskytuje, mohol zhodnotiť výkonnosť obchodníka s cennými papiermi.
(10)
V prípade podielových listov otvorených podielových fondov a cenných papierov európskych fondov sa považuje zjednodušený prospekt vypracovaný v súlade s osobitným zákonom 58hb ) za primeraný spôsob informovania na účely odseku 1 písm. b) a d) s ohľadom na náklady a poplatky súvisiace s otvoreným podielovým fondom alebo európskym fondom vrátane vstupných poplatkov a výstupných poplatkov.
(11)
Národná banka Slovenska ustanoví opatrením, ktoré vydá Národná banka Slovenska a ktoré sa vyhlasuje uverejnením jeho úplného znenia v zbierke zákonov, čo sa rozumie informáciami podľa odseku 1.

Načítané 5 z 85 paragrafov